Die folgende Tabelle zeigt die Überleitung der Änderungen von Verbindlichkeiten aus Finanzierungstätigkeit entsprechend den Anforderungen nach IFRS:
VERBINDLICHKEITEN AUS FINANZIERUNGSTÄTIGKEIT
MIO €
Anleihen
Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten
Leasingver-bindlichkeiten
Andere Finanz-schulden1
Gesamt
Stand 1. Januar 2022
6.669
544
11.805
361
19.379
Zahlungswirksame Änderungen2
–589
–371
–2.735
–68
–3.763
Nicht zahlungswirksame Änderungen
Leasing
0
0
4.263
0
4.263
Währungsumrechnung
1
27
74
1
103
Konsolidierungskreisänderungen
0
322
107
4
433
Sonstige Änderungen
99
8
0
447
554
Stand am 31. Dezember 2022/1. Januar 2023
6.180
530
13.514
745
20.969
Zahlungswirksame Änderungen2
–13
–3
–2.985
–141
–3.142
Nicht zahlungswirksame Änderungen
Leasing
0
0
3.705
0
3.705
Währungsumrechnung
–1
–17
–201
–5
–224
Konsolidierungskreisänderungen
0
21
47
8
76
Sonstige Änderungen
23
29
0
227
279
Stand am 31. Dezember 2023
6.189
560
14.080
834
21.663
1 Die Abweichungen zu den in Textziffer 39 dargestellten Finanzschulden (sonstige Finanzschulden und Derivate) in Höhe von 1.055 MIO € (Vorjahr angepasst: 1.197 MIO €, Textziffer 4) ergeben sich aus Sachverhalten, die in anderen Cashflow-Posten dargestellt werden, zum Beispiel Derivate oder Finanzverbindlichkeiten mit operativem Charakter.
2 Die Abweichungen der zahlungswirksamen Änderungen zu dem sich insgesamt ergebenden Mittelabfluss aus der Finanzierungstätigkeit (–6.898 MIO €; Vorjahr: –7.411 MIO €) resultieren außer aus den Zahlungen in Bezug auf Eigenkapitaltransaktionen im Wesentlichen aus den Zinszahlungen. Die in der Kapitalflussrechnung ausgewiesenen Zinszahlungen beinhalten auch Zahlungen, die sich nicht auf die Verbindlichkeiten aus der Finanzierungstätigkeit beziehen.
Zum Abschlussstichtag gab es keine Sicherungsgeschäfte, die ausschließlich auf die Verbindlichkeiten aus Finanzierungstätigkeit zurückzuführen sind. Die Auswirkungen auf den Cashflow aus Hedges sind in der Cashflow-Position „Sonstige Finanzierungstätigkeit“ in Höhe von –152 MIO € dargestellt.
Im Geschäftsjahr 2023 fanden nicht zahlungswirksame Geschäftsvorfälle statt, die entsprechend IAS 7.43 und 7.44 nicht Bestandteil der Kapitalflussrechnung sind. Es handelt sich dabei um den Tausch von Grundbesitz und separatem Gebäudeeigentum zwischen der Deutsche Post AG und der Deutsche Post Pensions-Treuhand GmbH & Co. KG. Den daraus resultierenden Erträgen standen keine Eingänge von Zahlungsmitteln oder Zahlungsmitteläquivalenten gegenüber.
42.1 Mittelzufluss aus operativer Geschäftstätigkeit
Der Mittelzufluss aus operativer Geschäftstätigkeit lag mit 9.258 MIO € um 1.707 MIO € unter dem Vorjahreswert von 10.965 MIO €. Die Ertragsteuerzahlungen sind um 157 MIO € auf 1.625 MIO € gesunken. Die Erträge aus der Anteilsaufstockung an der DHL Logistics haben vor allem zum Anstieg der zahlungsunwirksamen Erträge und Aufwendungen von –31 MIO € auf –336 MIO € beigetragen. Der Mittelzufluss aus der Veränderung des Working Capital belief sich auf 536 MIO €, ein Anstieg gegenüber dem Vorjahr um 321 MIO €.
Die sonstigen zahlungsunwirksamen Erträge und Aufwendungen stellen sich wie folgt dar:
SONSTIGE ZAHLUNGSUNWIRKSAME ERTRÄGE UND AUFWENDUNGEN
MIO €
2022
2023
Aufwendungen aus der Neubewertung von Vermögenswerten
150
39
Erträge aus der Neubewertung von Verbindlichkeiten
–303
–367
Personalaufwand aus der aktienbasierten Vergütung mit Eigenkapitalausgleich
100
108
Ergebnis aus nach der Equity-Methode bilanzierten Unternehmen
39
–115
Sonstiges
–17
–1
Sonstige zahlungsunwirksame Erträge (–) und Aufwendungen (+)
–31
–336
42.2 Mittelabfluss aus Investitionstätigkeit
Der Mittelabfluss aus Investitionstätigkeit ist von 3.179 MIO € auf 2.181 MIO € gesunken. Im Vorjahr war unter anderem die Kaufpreiszahlung von netto 1.379 MIO € für den Erwerb von Hillebrand enthalten. Die Investitionen in Sachanlagen und immaterielle Vermögenswerte sind um 531 MIO € auf 3.381 MIO € gesunken. Schwerpunkte der Investitionstätigkeit waren unter anderem der laufende Ausbau und die Erneuerung der Flugzeugflotte sowie der Netzinfrastruktur. Der Mittelzufluss aus der Veränderung der kurzfristigen finanziellen Vermögenswerte ging von 1.664 MIO € auf 963 MIO € zurück. Im Vorjahr wurden Geldmarktfonds verkauft, um zusätzlich zur Dividendenzahlung den Kaufpreis für Tochterunternehmen und sonstige Geschäftseinheiten in Höhe von 1.613 MIO € zu leisten.
Im Folgenden werden die übernommenen Vermögenswerte und Schulden der im Geschäftsjahr 2023 getätigten Akquisitionen von wesentlichen und unwesentlichen Unternehmen dargestellt.
Mit 6.898 MIO € lag der Mittelabfluss aus Finanzierungstätigkeit um 513 MIO € unter dem Vorjahreswert von 7.411 MIO €. Die Platzierung der nachhaltigkeitsbezogenen Anleihe spiegelt sich in der Aufnahme langfristiger Finanzschulden in Höhe von 501 MIO € wider. Die Dividendenzahlung an die Aktionäre betrug trotz höherer Dividende je Aktie unverändert 2.205 MIO €. Aktienrückkäufe haben zu Auszahlungen für den Erwerb eigener Anteile von 986 MIO € geführt und lagen damit unter dem Niveau des Vorjahres (1.099 MIO €).
